O índice de sinistralidade de uma companhia de seguros mostra a relação entre as perdas incorridas e os prêmios ganhos. Companhias de seguros com taxas de perda muito altas podem precisar aumentar os prêmios para permanecerem solventes e garantir sua capacidade de pagar sinistros futuros. Quando a taxa de sinistralidade é muito baixa, isso significa que os consumidores estão pagando demais pelo benefício recebido. Os subscritores e investidores usam a taxa de sinistros para diversos fins.
O que é a taxa de perda?
A taxa de perda é expressa como uma porcentagem. As perdas incorridas são divididas pelos prêmios ganhos. Perdas incorridas são sinistros pagos reais mais reservas de perdas. As provisões para perdas são passivos devidos a perdas conhecidas que ainda não foram pagas pela seguradora. Os prêmios ganhos são a parte obtida do total de prêmios alocados durante a vigência da apólice. Por exemplo, se uma companhia de seguros cobrasse US $ 100.000 em prêmios e pagasse US $ 70.000 em sinistros, eles teriam uma taxa de sinistralidade de 70%. Outra empresa que arrecadou US $ 100.000 e pagou US $ 95.000 em sinistros teria uma sinistralidade de 95%. Uma taxa de sinistralidade mais elevada significa lucros mais baixos para a companhia de seguros e é, portanto, um problema para subscritores e investidores. A taxa de sinistralidade é uma visão simplificada da saúde financeira de uma seguradora. Uma visão geral mais abrangente é o índice combinado, que examina tanto o índice de sinistralidade quanto o índice de despesas.
O rácio combinado
O índice combinado considera as perdas e despesas. Despesas referem-se a despesas de ajuste de perdas e custos de subscrição. As despesas de ajuste de perda incluem as despesas necessárias para investigar e executar as reclamações. Os custos de subscrição incluem salários do pessoal, marketing e outros custos indiretos. O índice combinado soma essencialmente as percentagens calculadas a partir do índice de sinistralidade e do rácio de despesas para mostrar a rentabilidade. Uma companhia de seguros com índice de sinistralidade superior a 100% está perdendo dinheiro e deve aumentar os prêmios ou correr o risco de não conseguir cumprir os pagamentos futuros de obrigações. Uma menor taxa de perda significa maiores lucros.
Quem precisa saber?
Os subscritores estão particularmente interessados no índice de sinistralidade. Quando a taxa de perda de sinistros é muito alta, os prêmios devem subir ou determinados grupos segurados devem ter a cobertura negada. No setor de seguros, isso é chamado de endurecimento do mercado. As companhias de seguros de saúde devem prestar atenção especial ao Índice de Perda Médica, de acordo com o Affordable Care Act. A lei estabelece que eles devem ter uma taxa de sinistros de pelo menos 80% ou reembolsar alguns prêmios aos segurados. Os investidores também estão interessados na taxa de sinistralidade. Eles podem usar a taxa de sinistralidade combinada como uma das muitas métricas para comparar as companhias de seguros para decisões de investimento.
