As instituições financeiras internacionais fornecem às empresas ou governos um empréstimo para fins de emergência ou para funções comerciais normais. Quando essas instituições fornecem dinheiro para outro grupo, um elemento de risco está presente. Como as instituições gerenciam esses riscos depende das situações específicas. Circunstâncias de alto risco normalmente incluem muito mais termos e condições sobre o empréstimo do que um empréstimo comercial normal.
Instituições Apoiadas pelo Governo
Algumas instituições financeiras estão intrinsecamente ligadas ao departamento de tesouraria do governo. O Federal Reserve, o Banco Mundial e o Fundo Monetário Internacional são bons exemplos. O FMI é uma instituição internacional que fornece aos países uma crise econômica com um empréstimo temporário para estabilizar sua economia. Este empréstimo é apoiado pelo fundador da instituição, o governo dos Estados Unidos. O Banco Mundial é uma instituição especializada das Nações Unidas, projetada para fornecer ajuda a governos, agências privadas e corporações. O objetivo desses empréstimos é ajudar no desenvolvimento e projetos relacionados à saúde.
Instituições Particulares
Várias instituições internacionais são privadas, como o Deutsche Bank, HSBC, Goldman Sachs e AIG. Essas empresas fazem empréstimos com base no nível de risco do investimento e no potencial de lucro. Como é o caso da maioria das decisões financeiras: quanto maior o risco, maior a recompensa potencial. Por exemplo, uma instituição financeira pode decidir investir em campos de petróleo nigerianos, apesar do alto nível de corrupção do governo e do vandalismo conhecido. O principal incentivo sob o qual as instituições privadas emitem empréstimos é para aumentar a riqueza de seus acionistas.
Gerenciando Riscos
As instituições financeiras internacionais medem o risco pelo governo ou a capacidade de pagamento da empresa, seu nível de dívida e o que o grupo pode oferecer como garantia em caso de inadimplência. Instituições apoiadas pelo governo normalmente emitem empréstimos independentemente do montante da dívida, principalmente porque o empréstimo é emitido por causa de catástrofes econômicas. Durante a crise da dívida grega, o FMI ofereceu à Grécia um pacote de resgate para estabilizar sua economia agitada. Neste caso, o risco foi mitigado devido à força de outras economias da União Europeia, incluindo a Alemanha e a França.
As empresas privadas têm outros meios de gerenciar o risco, principalmente através de altas taxas de juros, taxas iniciais e termos e condições rigorosos. As instituições privadas também podem solicitar a coleta de garantias em caso de inadimplência.
Considerações
Alguns, como o ex-consultor John Perkins, citam que as instituições financeiras internacionais visam países do Terceiro Mundo ricos em recursos naturais para exploração. Durante a década de 1970, no Panamá, as empresas lançaram projetos de infra-estrutura para os países, sabendo que eles iriam pagar suas dívidas devido a altas taxas de juros ajustáveis. Quando a inadimplência ocorreu, a instituição então recolheu recursos naturais como gás e petróleo como garantia por uma fração do preço. Nesses casos, o alto risco de inadimplência era realmente benéfico para a instituição financeira.
